上个月我妈打电话问我，说她银行理财到期了，客户经理推荐她买个什么增额寿，说利率比存款高。我问她你缺的是存钱的工具还是领钱的工具？她愣了一下说，那肯定是领钱啊，我退休金又不够花。
这事让我想起前两年给我自己规划养老的时候，也是在增额寿和年金险之间纠结了很久。当时我老公说了一句话点醒我：你存一大笔钱在账户里，看着数字涨是挺开心，但你真的舍得花吗？想想也是，存钱和花钱是两码事。养老金要的是活多久领多久的现金流，不是账户里趴着的一串数字。
最近市场上出了一批新版养老年金，我自己又认真研究了一遍，发现跟我两年前买的那款比，确实有进步。今天把我这几个月摸清楚的东西写出来，给同样在纠结的朋友一个参考。
先说我自己的真实感受
两年前我买年金险的时候，最担心的就是万一中途急用钱怎么办。传统年金一旦开始领钱，账户里的现金价值就清零了，退保等于割肉。我当时想的是，反正养老钱也不会中途取，忍了。
但心里其实一直有个疙瘩。人到中年嘛，上有老下有小，谁知道哪天突然需要用一大笔钱？
这次研究新版年金，发现保险公司总算把这个问题解决了。新产品一辈子都有现金价值，领钱之后急用钱还能退保拿回一笔。我拿一个具体案例算过，比如30岁开始每年交5万，交10年，总共50万放进去，55岁开始领钱。
到80岁能拿回136万多，90岁188万多，活到100岁总领取超过240万。50万变241万，时间的力量确实惊人。
关键是，如果你70岁突然需要用钱，退保还能一次性拿回54万多。换成老版年金，账户里一分没有。这个差别太大了。
老实说，这是市场卷出来的结果。保险公司发现光靠高领取吸引不了人，大家担心灵活性，于是就在产品设计上加了终身现金价值。活着就一直领，急用钱就退保拿钱，两头都顾上了。
跟增额寿比，到底差在哪儿
我一开始也觉得年金险和增额寿差不多，都是存钱吃利息嘛。后来仔细算了才发现区别挺大。
增额寿的收益，不管你把时间拉多长，IRR只能无限接近3.5%，封顶了。但新版年金不一样，持有时间够长的话，后期能突破4%。
同样50万放进去，55岁开始领钱，76岁之前新版年金的现金价值确实比增额寿低，但77岁之后就反超了。
75岁是个分水岭。75岁之前IRR在3.5%以下，76岁之后到3.53%，再往后甚至能突破4%。持有时间越长收益越高，这一点增额寿做不到。
不过我得说句实话，不是所有新版年金都能做到翻几倍的效果。选错了产品，别说翻倍，亏钱都有可能。
我自己筛出来的三款产品
这几个月我把市面上这类新版年金翻了个遍，挑出三款各有特色的。下面直接说结论。
养多多3号——大公司出品，常年霸榜的那种。保证领取10年版的收益很能打，IRR最高能到3.8%到3.9%，接近4%的水平。而且10年保证领取意味着就算人不在了，剩下的钱也能给到家人，这点对家里有牵挂的人来说很重要。如果追求更高收益，选保证领取10年版；如果担心走得早亏了，选20年版保证领取期更长。
乐养多典藏版——这款最打动我的地方是现金价值持续终身。80岁IRR能到3.6%以上，90岁能到3.9%以上，比市面上大多数养老年金都高。如果你家族有长寿基因，或者对自己活到90岁有信心，这款收益是真的香。不过它没有养老社区，也不带万能账户，功能偏少。介意的话就选养多多3号。
光明一生慧选版——收益中等，80岁IRR大概3.5%，90岁最高3.72%。但它在养老社区方面有优势。
支持加保和减保，加减保规则宽松；
支持保证领取20年，身故保障更好，赔付更多；
带万能账户，保底利率3%，现行结算利率4.85%；
可对接养老社区，长居门槛更低一些，只要达到70万，而大家养多多的门槛是200万。
如果你比较看重以后住养老社区这件事，能接受收益稍微低一档，可以考虑这款。如果是纯粹想存钱养老，自己也不擅长投资理财，那新版年金确实是省心省力的选择。
给同龄人的几句大实话
我今年38岁，孩子上小学，父母身体还算硬朗但明显在走下坡路。这个阶段考虑养老，说早不早说晚不晚，但确实是该认真想了。
我的建议就三条：第一，先想清楚你要的是存钱还是领钱。如果就是想强制储蓄，增额寿也行。如果要的是退休后每个月有固定的钱到账，那年金险更合适。第二，选产品别只看收益，现金价值、保证领取、养老社区这些都要考虑进去。第三，量力而行，别把全部闲钱都放进去，留够应急的再说。
关于年金险怎么买、买哪款，我还在持续研究。有什么问题随时找我聊，我知道的都告诉你。